Os registos escritos mais antigos do Đàn Bầu datam de sua origem em 1770, mas muitos estudiosos estimam que sua idade é superior a mil anos. Uma lenda popular diz de uma mulher cega que tocava no mercado para ganhar a vida enquanto o seu marido estava na guerra deu origem a este instrumento. Se este conto é baseado na verdade não se sabe, mas continua a ser verdade que o Đàn Bầu tem sido historicamente tocado por músicos cegos.
Até tempos recentes, seu volume suave limitava os contextos musicais em que poderia ser usado. O Đàn Bầu, tocado a solo, é central para a música folclórica vietnamita, um género ainda popular hoje no país. Sua outra aplicação tradicional é como um acompanhamento para leituras de poesia. Com a invenção do captador magnético, o uso do Đàn Bầu se espalhou para grupos musicais e também para o pop contemporâneo asiático e música rock.